Municipio formado por las localidades de Santiago de la Espada y por Pontones, que administrativamente forman uno solo, con sede en la primera, donde se concentran las instituciones. Situado al nordeste de la provincia, en la Sierra de Segura. En él nace el rí­o Segura, que lleva sus aguas al levante. También pertenecen a su término lugares de interés como la Cueva del Nacimiento, la Torre del Vinagre ( Centro de Interpretación del Parque Natural), el Pino Galapán ( de más de 400 años de antigüedad ), Coto Rí­os, los Campos de Hernán Perea, y el Cañón del Zumeta.

Está incluido en el Parque Natural de las Sierras de Cazorla, Segura y Las Villas, el mayor espacio protegido de España: laberinto orográfico de valles, calares , tajos, montañas y altiplanos de gran importancia hidrológica (por la gran cantidad de rí­os y arroyos que de él manan); botánica ( pino laricio, pino carrasco, pino negral y muchas especies endémicas ); fauní­stico-cinegética y paisají­stica. De todo lo cual se deriva que es uno de los espacios naturales más visitados y frecuentados del paí­s.